Vid sekelskiftet reser Angus och Lily runt på Irland med sin cirkus där de visar upp egendomliga varelser och missfoster. De lär känna en rik gammal sjöman som visar dem något helt otroligt: En tvättäkta levande sjöjungfru som han håller i fångenskap. Angus och Lily vill nu föra över sjöjungfrun till USA.